| dc.contributor.advisor | 陳松男 | zh_TW |
| dc.contributor.author (Authors) | 曾昱璟 | zh_TW |
| dc.contributor.author (Authors) | Tseng, Yu Ching | en_US |
| dc.creator (作者) | 曾昱璟 | zh_TW |
| dc.creator (作者) | Tseng, Yu Ching | en_US |
| dc.date (日期) | 2007 | en_US |
| dc.date.accessioned | 17-Sep-2009 19:05:38 (UTC+8) | - |
| dc.date.available | 17-Sep-2009 19:05:38 (UTC+8) | - |
| dc.date.issued (上傳時間) | 17-Sep-2009 19:05:38 (UTC+8) | - |
| dc.identifier (Other Identifiers) | G0095352032 | en_US |
| dc.identifier.uri (URI) | https://nccur.lib.nccu.edu.tw/handle/140.119/34012 | - |
| dc.description (描述) | 碩士 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 國立政治大學 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 金融研究所 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 95352032 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 96 | zh_TW |
| dc.description.abstract (摘要) | 本文分別評價了中國大陸地區發行之利率結構型商品及股權結構型商品，並針對其風險及條款設計進行分析。文中所選的利率結構型商品為「每日計息利率連動理財產品」，在對數常態遠期LIBOR模型的假設下，我們先利用市場報價校準參數化之波動度及相關係數函數，再使用最小平方法蒙地卡羅模擬利率路徑，以處理此商品的提前贖回條件；為了產生非標準期間之遠期LIBOR利率，在模擬過程中加入了Brigo和Mercurio(2006)提到的漂移項插補法。另一個股權結構型商品為「人民幣A股多資產連結理財產品」，由於此商品連結標的多達五個，本文中使用風險中立下股價的動態過程，以及蒙地卡羅模擬來求算其合理價格。此外，針對這兩個商品所需要注意的風險，本文皆提出了建議。 | zh_TW |
| dc.description.tableofcontents | 第一章 緒論 1 第一節 研究背景 1 第二節 研究目的 1 第三節 研究架構 2第二章 文獻回顧 3 第一節 利率模型 3 第二節 結構型商品 8 第三節 新奇選擇權 9第三章 研究方法 11 第一節 對數常態遠期LIBOR模型 11 第二節 遠期利率的波動度期間結構 14 第三節 利率的相關係數矩陣 20 第四節 即期LIBOR測度 21 第五節 漂移項插補法 22 第六節 蒙地卡羅模擬 24第四章 每日計息利率連動理財產品 28 第一節 商品介紹 28 第二節 商品評價過程 33 第三節 評價結果與分析 41 第四節 避險參數分析 43 第五節 風險分析 44 第六節 本章小結 45第五章 人民幣A股多資產連結理財產品 46 第一節 商品介紹 46 第二節 商品評價 57 第三節 避險參數分析 62 第四節 條款分析 64 第五節 目前的情況 66 第六節 本章小結 67第六章 結論 68參考文獻 69 | zh_TW |
| dc.format.extent | 46111 bytes | - |
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| dc.language.iso | en_US | - |
| dc.source.uri (資料來源) | http://thesis.lib.nccu.edu.tw/record/#G0095352032 | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | LIBOR市場模型 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | BGM模型 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 最小平方法蒙地卡羅模擬 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 結構型商品 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | LIBOR Market Model | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | BGM Model | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | LSM | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | Structure Note | en_US |
| dc.title (題名) | 中國大陸結構型商品之評價與分析－每日計息利率連動及A股多資產股權連動理財產品 | zh_TW |
| dc.type (資料類型) | thesis | en |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 中文部分 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 1. 陳松男（2004），結構型金融商品之設計及創新，新陸書局 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 2. 陳松男（2005），結構型金融商品之設計及創新(二)，新陸書局 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 3. 陳松男（2005），金融工程學(二版)－金融商品創新與選擇權理論，新陸書局 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 4. 陳松男（2006），利率金融工程學－理論模型及實務應用，新陸書局 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 5. 陳威光（2001），選擇權－理論、實務與應用，智勝文化 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 6. 陳威光（2003），新金融商品個案集I，智勝文化 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 7. 王祥帆（2005），百慕達式利率交換選擇權，政大金融所碩士論文 | zh_TW |
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| dc.relation.reference (參考文獻) | 10. 郭繼良（2004），結構型商品評價與分析，政大金融所碩士論文 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 11. 曹若玹（2006），可贖回雪球式商品的評價與避險，政大金融所碩士論文 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 12. 莊筑豐（2005），連動式債券設計個案研究－固定期限交換利率利差連動與信用連結債券，政大金融所碩士論文 | zh_TW |
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| dc.relation.reference (參考文獻) | 英文部分 | zh_TW |
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