| dc.contributor.advisor | 陳松男 | zh_TW |
| dc.contributor.author (Authors) | 李映瑾 | zh_TW |
| dc.creator (作者) | 李映瑾 | zh_TW |
| dc.date (日期) | 2005 | en_US |
| dc.date.accessioned | 17-Sep-2009 19:03:41 (UTC+8) | - |
| dc.date.available | 17-Sep-2009 19:03:41 (UTC+8) | - |
| dc.date.issued (上傳時間) | 17-Sep-2009 19:03:41 (UTC+8) | - |
| dc.identifier (Other Identifiers) | G0093352031 | en_US |
| dc.identifier.uri (URI) | https://nccur.lib.nccu.edu.tw/handle/140.119/33999 | - |
| dc.description (描述) | 碩士 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 國立政治大學 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 金融研究所 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 93352031 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 94 | zh_TW |
| dc.description.abstract (摘要) | 目前全球的金融衍生性商品市場中，利率衍生性商品占了全球衍生性商品交易量的一半以上，其次為匯率衍生性商品。市場上的結構型商品，有的連結數個標的，有的報酬型態複雜，不易為一般投資人所了解，且投資人容易被商品條款上的高配息或最高報酬率吸引，而忽略了對投資人不利的條款。 本文針對目前金融市場上已發行的利率及匯率連結金融商品，進行個案評價與分析，希望能讓一般投資人更了解市面上結構型商品的報酬型態，以及潛在的投資風險，並站在發行商的角度，進行商品利潤分析及發行策略的探討。 本文所評價的兩個商品為英國勞埃德銀行(Lloyds TSB Bank Plc.)所發行的「每日計息雙區間可贖回債券」和中國農民銀行所發行的「觸及失效匯率連結債券」，分別以LIBOR Market Model (Brace, Gatarek and Musiela,1997，也稱為BGM模型)和三元樹模型(Ritchken,1995)對其進行評價。最後針對評價結果分析發行商的發行策略以及投資人需注意的投資陷阱。 | zh_TW |
| dc.description.tableofcontents | 第一章 緒論..................................1第一節 研究背景...............................1第二節 研究目的...............................3第三節 研究架構...............................4第二章 文獻回顧...............................6第一節 利率模型之介紹..........................6第二節 匯率選擇權訂價模型之介紹.................12第三章 研究方法...............................18第一節 利率連結商品研究方法.....................18第二節 匯率連結商品研究方法.....................36第四章 每日計息雙區間可贖回債券.................44第一節 商品介紹...............................44第二節 商品評價與分析..........................47第三節 避險參數分析............................60第四節 發行商風險及策略分析.....................63第五節 投資人風險及報酬分析.....................66第五章 觸及失效匯率連結債券.....................68第一節 商品介紹與分析..........................73第三節 避險參數與敏感性分析.....................80第四節 發行商與投資人策略及風險分析..............83第六章 結論...................................87附錄：CHOLESKY DECOMPOSITION..................89 | zh_TW |
| dc.format.extent | 55786 bytes | - |
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| dc.language.iso | en_US | - |
| dc.source.uri (資料來源) | http://thesis.lib.nccu.edu.tw/record/#G0093352031 | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | LIBOR市場模型 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 三元樹模型 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 利率連結 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 匯率連結 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 觸及失效 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | LIBOR Market Model | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | Trinomial Tree Model | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | LSM | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | Dual Range | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | Knock Out | en_US |
| dc.title (題名) | 結構型商品之評價與分析-每日計息雙區間連動及匯率連動債券 | zh_TW |
| dc.type (資料類型) | thesis | en |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 中文部份： | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 1. 陳松男，金融工程學-金融商品創新與選擇權理論，新陸書局 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 2. 陳松男，利率金融工程學-理論模型及實務應用，新陸書局 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 3. 陳松男，金融工程學-金融商品創新與選擇權理論，新陸書局 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 4. 陳松男，結構型金融商品之設計及創新，新陸書局 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 5. 陳松男，結構型金融商品之設計及創新(二)，新陸書局 | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 6. 張嘉云，結構型商品之評價與分析-以美元區間保本票券及信用連結暨通貨膨脹連動票券為例，政大金融研究所碩士論文(民國94年) | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 7. 莊筑豐，連動式債券設計個案研究-固定期限交換利率利差連動與信用連結債券，政大金融研究所碩士論文(民國94年) | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 8. 張欽榮，結構型商品之評價與分析-以信用連動票券及美元利率區間保本票券為例，政大金融研究所碩士論文(民國94年) | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 9. 林淳瑜，信用及利率衍生性商品之評價與分析-以信用連結票券及利率交換為例，政大金融研究所碩士論文(民國94年) | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 10. 趙子賢，市場模型下利率連動債券評價-以逆浮動、雪球型、及每日區間型為例，政大金融研究所碩士論文(民國94年) | zh_TW |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 11. 王祥帆，百慕達式利率交換選擇權，政大金融研究所碩士論文(民國94年) | zh_TW |
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| dc.relation.reference (參考文獻) | 英文部分： | zh_TW |
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