| dc.contributor | 國立政治大學金融系 | en_US |
| dc.contributor | 行政院國家科學委員會 | en_US |
| dc.creator (作者) | 陳松男;姜一銘 | zh_TW |
| dc.date (日期) | 2005 | en_US |
| dc.date.accessioned | 25-Jun-2012 15:16:17 (UTC+8) | - |
| dc.date.available | 25-Jun-2012 15:16:17 (UTC+8) | - |
| dc.date.issued (上傳時間) | 25-Jun-2012 15:16:17 (UTC+8) | - |
| dc.identifier.uri (URI) | http://nccur.lib.nccu.edu.tw/handle/140.119/53151 | - |
| dc.description.abstract (摘要) | 針對外國投資人來設計的新金融商品時，首先我們必須考量匯率風險，Reiner（1992）說明投資人對他國投資股票時，除了關心外國股價風險外，也關切匯率變動的風險，所以他提出了匯率連動選擇權，來規避匯率風險。另外，對於股價風險而言，當股市處於多(空)頭時，發行相關選擇權賣(買)權，並不容易吸引外國投資人，券商為了達到發行目的以及同時給予投資人適度保障之下，Cheng and Zhang（2000）提出多時點重設行選擇權，針對投資人購買股票並且同時買進一個多時點重設型賣出(買進)選擇權時，不會因為股價下跌(上漲)而失去其原有的擔保品質，也就是說，重設型賣(買)權對投資人融資購買股票提供擔保品的保護，也對股市穩定提供一些正面的效益，而不致有斷頭賣壓的出現。本研究計劃將結合上述兩種目的而設計的金融創新商品－匯率連動多時點重設型選擇權，可提供投資人同時對外國股價風險及匯率風險進行避險。不但投資人受益，發行券商或銀行不僅可獲得權利金的收入。最後，由於多時點重設的發行條件，會產生Delta Jump 的問題，使得券商會有避險上的問題發生，我們將進行研究與提出可能解決方法。 | en_US |
| dc.language.iso | en_US | - |
| dc.relation (關聯) | 應用研究 | en_US |
| dc.relation (關聯) | 學術補助 | en_US |
| dc.relation (關聯) | 研究期間:9408 ~ 9507 | en_US |
| dc.relation (關聯) | 研究經費:370仟元 | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | 新奇選擇權; 匯率連動; 多時點重設選擇權 | en_US |
| dc.title (題名) | 匯率連動多時點重設型選擇權 | zh_TW |
| dc.title.alternative (其他題名) | Quanto Multiple Reset Options | en_US |
| dc.type (資料類型) | report | en |
