| dc.contributor.advisor | 廖四郎 | zh_TW |
| dc.contributor.author (Authors) | 連云暄 | zh_TW |
| dc.creator (作者) | 連云暄 | zh_TW |
| dc.date (日期) | 2010 | en_US |
| dc.date.accessioned | 4-Sep-2013 10:08:57 (UTC+8) | - |
| dc.date.available | 4-Sep-2013 10:08:57 (UTC+8) | - |
| dc.date.issued (上傳時間) | 4-Sep-2013 10:08:57 (UTC+8) | - |
| dc.identifier (Other Identifiers) | G0983520101 | en_US |
| dc.identifier.uri (URI) | http://nccur.lib.nccu.edu.tw/handle/140.119/59972 | - |
| dc.description (描述) | 碩士 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 國立政治大學 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 金融研究所 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 98352010 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 99 | zh_TW |
| dc.description.abstract (摘要) | 跨通貨型的利率衍生性商品提供一個管道，讓投資人能夠投資國外債券或是兩國立利率差而不牽扯任何匯率風險，本文主要利用跨通貨LIBOR市場模型(cross-currency LIBOR market model)及蒙地卡羅模擬法，針對兩種型態的跨國區間浮動利率債券進行評價，一為以國內利率為計息利率而國外利率為指標利率，另一個為以國外利率為計息利率而國內利率為指標利率，分析債券在不同的計息區間下價格之變化，為了協助投資人了解投資利率型連動債所會面臨的報酬與風險，同時針對利率水準以及遠期利率波動度進行敏感度分析，敏感分析的結果顯示遠期利率水準之波動度對債券影響不大，投資人應更加注重利率水準之變化。 | zh_TW |
| dc.description.tableofcontents | 第一章 緒論…………………………………………………………… 1第二章 文獻探討……………………………………………………… 4一、 均衡模型……………………………………………… .4二、 無套利模型 …………………………………………… 5第三章 研究方法 ……………………………………………………… 9第一節 LIBOR市場模型…………………………………… 9第二節 跨通貨LIBOR市場模型…………………………… 16第三節 遠期利率波動度結構 ……………………………… 18第四節 蒙地卡羅模擬法 …………………………………… 21第四章 數值模擬……………………………………………………… 24第一節 商品介紹…………………………………………… 24第二節 評價方法…………………………………………… 26第三節 敏感度分析………………………………………… 37第五章 結論…………………………………………………………… 41參考文獻 ………………………………………………………………… 42 | zh_TW |
| dc.format.extent | 902808 bytes | - |
| dc.format.mimetype | application/pdf | - |
| dc.language.iso | en_US | - |
| dc.source.uri (資料來源) | http://thesis.lib.nccu.edu.tw/record/#G0983520101 | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | 跨通貨LIBOR市場模型 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 跨國區間浮動利率債券 | zh_TW |
| dc.title (題名) | 利率衍生性商品之評價-以cross-currency LIBOR market model為例 | zh_TW |
| dc.title (題名) | Pricing interest rate options in a cross-currency LIBOR market model | en_US |
| dc.type (資料類型) | thesis | en |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 中文部分：1. 李映瑾（2005），結構型商品之評價與分析-每日計息雙區間連動及匯率連動債券，政大金融研究所碩士論文2. 陳松男（2003），結構型金融商品之設計及創新，新陸書局3. 張嘉云（2006），結構型商品之評價與分析─以美元區間保本票券及信用連結暨通貨膨脹連動票券為例，政大金融研究所碩士論文英文部分1. Brace A., D. Gatarek and M. Musiela (1997) “The Market Model of Interest Rate Dynamics”, Mathematical Finance, Vol.7, p127-155.2. Brigo. D. and F. Mercurio.（2006）“Interest Rate Models: Theory and Practice”, New York: Springer-Verlag.3. Hull, John C.(2003) “Options, Futures, & Other Derivatives” 5th Edition, Pretice-Hall4. Liao S. L. and P. P. Hsu (2009) “Pricing and Hedging of Quanto Range Accrual Notes under Guassian HJM with Cross-Currency Lévy Processes”,Journal of Futures Markets,5,p425-4405. Mikkelsen P.（2001）“Cross – currency LIBOR Market Models”, working paper6. Musiela M. and M. Rutkowski (1997) “Martingale Methods in Financial Modelling”, Springer7. Simona Svoboda(2004) “Interest rate modeling,” p.214-p.221, Chapter 12.8. Steven E. Shreve(2004)“Stochastic Calculus for Finance II.” 9. Wu, T. P. and S. N. Chen（2007）“Cross -Currency Equity Swaps in the BGM model”, Journal of Derivatives. 15, p60 – 76 | zh_TW |
