GARCH族模型的預測能力比較:一種半參數方法

題名	GARCH族模型的預測能力比較:一種半參數方法
作者	郭炳伸
貢獻者	國貿系
關鍵詞	GARCH;波動預測;估計函數;SPA檢驗
日期	2010
上傳時間	17-Aug-2015 17:44:20 (UTC+8)
摘要	半參數GARCH模型無須設定條件分布的具體形式。本文首先將一種效率較高、易于實施的半參數方法——估計函數方法應用于10類常見的GARCH結構,并給出證據,顯示該方法能顯著提高GARCH族模型的波動率預測績效。然后,應用估計函數方法,較為全面地比較各類GARCH結構的預測能力。為給出統計意義下的結果,并減少"數據窺察"問題,研究中分別使用OLS和SPA檢驗法進行績效評價。結果發現,與其他GARCH類結構相比,EGARCH和APARCH模型能夠較好地描述股市收益率的波動過程。
關聯	數量經濟技術經濟研究,2010(4),148-161
資料類型	article

dc.contributor	國貿系
dc.creator (作者)	郭炳伸	zh_TW
dc.date (日期)	2010
dc.date.accessioned	17-Aug-2015 17:44:20 (UTC+8)	-
dc.date.available	17-Aug-2015 17:44:20 (UTC+8)	-
dc.date.issued (上傳時間)	17-Aug-2015 17:44:20 (UTC+8)	-
dc.identifier.uri (URI)	http://nccur.lib.nccu.edu.tw/handle/140.119/77640	-
dc.description.abstract (摘要)	半參數GARCH模型無須設定條件分布的具體形式。本文首先將一種效率較高、易于實施的半參數方法——估計函數方法應用于10類常見的GARCH結構,并給出證據,顯示該方法能顯著提高GARCH族模型的波動率預測績效。然后,應用估計函數方法,較為全面地比較各類GARCH結構的預測能力。為給出統計意義下的結果,并減少"數據窺察"問題,研究中分別使用OLS和SPA檢驗法進行績效評價。結果發現,與其他GARCH類結構相比,EGARCH和APARCH模型能夠較好地描述股市收益率的波動過程。
dc.format.extent	561155 bytes	-
dc.format.mimetype	application/pdf	-
dc.relation (關聯)	數量經濟技術經濟研究,2010(4),148-161
dc.subject (關鍵詞)	GARCH;波動預測;估計函數;SPA檢驗
dc.title (題名)	GARCH族模型的預測能力比較:一種半參數方法
dc.type (資料類型)	article	en