| dc.contributor | 國際經營與貿易學系 | - |
| dc.creator (作者) | 方立兵;郭炳伸;曾勇 | - |
| dc.creator (作者) | Fang, Libing;Biingshen, Kuo;Yong, Zeng | - |
| dc.date (日期) | 2008 | - |
| dc.date.accessioned | 11-Sep-2015 15:31:19 (UTC+8) | - |
| dc.date.available | 11-Sep-2015 15:31:19 (UTC+8) | - |
| dc.date.issued (上傳時間) | 11-Sep-2015 15:31:19 (UTC+8) | - |
| dc.identifier.uri (URI) | http://nccur.lib.nccu.edu.tw/handle/140.119/78389 | - |
| dc.description.abstract (摘要) | 票市場通常易于發生大幅下跌而非上漲,即指數收益率的分布往往具有負偏斜的非對稱特征。本文利用自回歸條件密度方法,對我國股市指數收益率的非對稱特征及其產生機制進行了實證研究。結果表明:(1)上證指數和深圳綜指的收益率偏斜具有顯著的時變特征;(2)收益率的負偏斜可以部分地被"波動率反饋"效應所解釋;(3)不允許賣空的交易機制所引起的"利空信息揭示"效應也是收益率表現出負偏斜特征的另一個重要因素。 | - |
| dc.format.extent | 1404663 bytes | - |
| dc.format.mimetype | application/pdf | - |
| dc.relation (關聯) | 第三屆（2008）中國管理學年會——創業與中小企業管理分會場論文集,2008,4788-4796 | - |
| dc.subject (關鍵詞) | 非對稱收益率;偏斜;波動率反饋;信念差異 | - |
| dc.title (題名) | 我國股市收益率非對稱特征及其產生機制的實證研究 | - |
| dc.type (資料類型) | conference | en |
