| dc.contributor.advisor | 林炯垚<br>杜化宇 | zh_TW |
| dc.contributor.author (Authors) | 何宣儀 | zh_TW |
| dc.creator (作者) | 何宣儀 | zh_TW |
| dc.date (日期) | 2000 | en_US |
| dc.date.accessioned | 31-Mar-2016 15:33:24 (UTC+8) | - |
| dc.date.available | 31-Mar-2016 15:33:24 (UTC+8) | - |
| dc.date.issued (上傳時間) | 31-Mar-2016 15:33:24 (UTC+8) | - |
| dc.identifier (Other Identifiers) | A2002002094 | en_US |
| dc.identifier.uri (URI) | http://nccur.lib.nccu.edu.tw/handle/140.119/83291 | - |
| dc.description (描述) | 碩士 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 國立政治大學 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 財務管理研究所 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 87357012 | zh_TW |
| dc.description.abstract (摘要) | 本研究以在台灣期貨交易所上市之台灣證券交易所加權股價指數期貨、電子類股價指數期貨、金融類股價指數期貨為研究對象，探討從88年7月21日開始至89年4月19日為止，此三種本土指數期貨是否存在著套利機會。研究中將考量實際套利過程中面臨之交易成本，以建構理論價格之無套利區間，並進一步分析期貨價格與理論價格間之價差、套利機會出現頻率及其獲利空間之大小。而在套利交易過程中，由於無法一次的大量買進所有的現貨指數成份股，因此嘗試以模擬投資組合方式，建構套利現貨部位，並同時分析其模擬現貨指數之效果。最後再根據套利機會實證結果，說明國內期貨市場之有效性，並分析套利交易過程中可能面臨的套利風險。 | zh_TW |
| dc.description.tableofcontents | 封面頁證明書致謝詞論文摘要目錄表目錄圖目錄第一章 緒論第一節 研究背景第二節 研究動機與目的第三節 研究對象第四節 研究架構第二章 文獻探討與回顧第一節 股價指數期貨之理論價格第二節 模擬投資組合之相關文獻第三節 套利機會與交易成本相關文獻第三章 研究方法與設計第一節 股價指數期貨之定價模型第二節 價差之衡量方式第三節 指數期貨套利之交易成本第四節 相關交易限制第五節 模擬投資組合之建立方法第四章 實證結果與分析第一節 資料來源第二節 模擬投資組合第三節 無套利區間參數之計算第四節 價差分析及套利機會實證結果第五節 國內期貨市場之有效性與套利風險第五章 結論與建議第一節 結論第二節 研究限制及後續研究建議參考文獻 | zh_TW |
| dc.source.uri (資料來源) | http://thesis.lib.nccu.edu.tw/record/#A2002002094 | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | 股價指數期貨 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 套利機會 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 無套利區間 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 模擬投資組合 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 模擬誤差 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 有效性 | zh_TW |
| dc.title (題名) | 股價指數期貨套利機會分析並驗證國內期貨市場之有效性－以台股、電子、金融期貨為例 | zh_TW |
| dc.type (資料類型) | thesis | en_US |
| dc.relation.reference (參考文獻) | 中文部分：1、李進生、謝文良、吳壽山、蔣炤坪，「台股指數期貨與操作實務」，財團法人中華民國證券暨期貨市場發展基金會出版，民國88年。2、林文政、臧大年，「台灣股指期貨定價與套利實務問題探討」，國科會計劃(計劃編號：NSC-84-2416-H-194-004-A3)，民國85年。3、陳其緯，「台股指數期貨套利之實證研究」，台灣大學商學研究所碩士論文，民國86年。4、陳海騰、李子建，「台股指數期貨投資策略與實戰技巧」，財訊出版社，民國87年。5、翁許細，「指數基金特性與設計方式之研究-以台灣為例」，台灣大學財務金融研究所碩士論文，民國83年。6、彭志弘，「台灣股價指數期貨套利之相關研究」，政治大學金融學系研究所碩士論文，民國88年。7、楊杰，「摩根台股指數期貨與現貨市場之套利交易分析」，輔仁金融研究所碩士論文，民國87年。8、楊智元，「台灣指數型基金之組成方式與績效評估」，台灣大學財務金融研究所碩士論文，民國85年。 | zh_TW |
