| dc.contributor.advisor | 郭崑謨 | zh_TW |
| dc.contributor.advisor | Kuo, Kun-Mo | en_US |
| dc.contributor.author (Authors) | 尤彥卿 | zh_TW |
| dc.contributor.author (Authors) | You, Yann-Ching | en_US |
| dc.creator (作者) | 尤彥卿 | zh_TW |
| dc.creator (作者) | You, Yann-Ching | en_US |
| dc.date (日期) | 1995 | en_US |
| dc.date.accessioned | 28-Apr-2016 14:40:36 (UTC+8) | - |
| dc.date.available | 28-Apr-2016 14:40:36 (UTC+8) | - |
| dc.date.issued (上傳時間) | 28-Apr-2016 14:40:36 (UTC+8) | - |
| dc.identifier (Other Identifiers) | B2002002664 | en_US |
| dc.identifier.uri (URI) | https://ah.lib.nccu.edu.tw/item?item_id=99260 | - |
| dc.description (描述) | 碩士 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 國立政治大學 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 企業管理學系 | zh_TW |
| dc.description (描述) | 83355004 | zh_TW |
| dc.description.abstract (摘要) | 本研究主要探討股票股利宣告與公司股價間之關係，期間涵蓋自民國八十年至民國八十四年止，共五年期間，以台灣證券市場上市公司宣告股票股利事件為研究對象，計九十六個樣本，另再依股票股利率增加、不變或減少，分成三小組，做進一步研究。研究方法為，採SHARP市場模式估計應有之均衡報酬，再計算平均異常報酬AR與累積平均異常報酬CAR，分析董事會決議日前後二十日的股票異常報酬之變化情形，另再探討造成三組之間不同異常報酬反應程度的原因為何。 | zh_TW |
| dc.description.tableofcontents | 第一章 緒論-----1\n 第一節 研究背景與問題-----1\n 第二節 研究範圍與目的-----3\n 第三節 研究程序-----4\n 第四節 論文架構與流程-----5\n 本章附註-----6\n\n第二章 文獻探討-----8\n 第一節 國內外相關理論-----8\n 第二節 實證文獻探討-----15\n 本章附註-----29\n\n第三章 研究設計-----30\n 第一節 實證流程-----30\n 第二節 名詞界定與資料來源-----32\n 第三節 研究假說與異常報酬因素之探討-----35\n 第四節 實證方法與統計檢定方法-----39\n 本章附註-----50\n\n第四章 資料分析與研究發現-----51\n 第一節 市場模式估計統計量與適切性檢定-----51\n 第二節 股票股利宣告之資訊內涵-----60\n 第三節 股票股利率變動之情報效果-----67\n 第四節 異常報酬反應程度主導因素之探討-----77\n\n第五章 結論與建議-----86\n 第一節 研究結論-----86\n 第二節 建議-----88\n 第三節 研究限制-----90\n\n參考文獻\n A中文部份-----91\n B英文部份-----92\n\n附表一（董事會日期）-----95\n附表二（股票股利率）-----96\n附圖一（上市公司增資配股作業流程圖）-----97\n\n\n表次\n表1-1 近十年台灣地區上市股票統計資料-----6\n表4-1 迴歸統計值彙總表（股票股利率增加）-----53、54\n表4-2 迴歸統計值彙總表（股票股利率不變）-----55、56\n表4-3 迴歸統計值彙總表（股票股利率減少）-----57、58\n表4-4 各組群之市場模式相關統計量-----59\n表4-5 AR、CAR檢定表（全體樣本）-----62\n表4-6 累積殘差分析表-----64\n表4-7 AR、CAR檢定表（股票股利率增加）-----69\n表4-8 AR、CAR檢定表（股票股利率不變）-----71\n表4-9 AR、CAR檢定表（股票股利率減少）-----73\n表4-10 累積殘差分析表（分組）-----75\n表4-11 依股票股利率變動分組實證結果之比較-----76\n表4-12 相關分析結果（股票股利率增加）-----78\n表4-13 逐步迴歸分析表（股票股利率增加）-----79\n表4-14 相關分析結果（股票股利率不變）-----80\n表4-15 逐步迴歸分析表（股票股利率不變）-----81\n表4-16 相關分析結果（股票股利率減少）-----83\n表4-17 逐步迴歸分析表（股票股利率減少）-----82\n表4-18 股票股利率變動與影響變數之關係-----84\n\n\n圖次\n圖1-1: 研究程序-----4\n圖3-1: 實證流程-----30\n圖3-2: 研究相關日期界定圖-----33\n圖4-1a: AR－趨勢圖（全體樣本）-----63\n圖4-1b: CAR－趨勢圖（全體樣本）-----63\n圖4-2a: AR－趨勢圖（股票股利率增加）-----70\n圖4-2b: CAR－趨勢圖（股票股利率增加）-----70\n圖4-3a: AR－趨勢圖（股票股利率不變）-----72\n圖4-3b: CAR－趨勢圖（股票股利率不變）-----72\n圖4-4a: AR－趨勢圖（股票股利率減少）-----74\n圖4-4b: CAR－趨勢圖（股票股利率減少）-----74 | zh_TW |
| dc.source.uri (資料來源) | http://thesis.lib.nccu.edu.tw/record/#B2002002664 | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | 股票股利 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 資訊內涵 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 異常報酬 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | 累積平均異常報酬 | zh_TW |
| dc.subject (關鍵詞) | STOCK DIVIDEND | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | INFORMATION CONTENT | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | ABNORMAL RETURN | en_US |
| dc.subject (關鍵詞) | CUMULATED ABNORMAL RETURN | en_US |
| dc.title (題名) | 股票股利宣告效果及其資訊內涵之研究 | zh_TW |
| dc.title (題名) | The Research on The Effect of Stock Dividend Announcement and Information Contents | en_US |
| dc.type (資料類型) | thesis | en_US |
